How to do FUND?

▶ 펀드의 종류

펀드는 여러 가지 유형으로 나눌 수 있겠지만 국내에 투자하느냐 해외에 투자하느냐에 따라 국내주식형 펀드와 해외 주식형 펀드로 구분할 수 있다.

→ 국내 펀드와 해외 펀드의 차이점은 여러 가지가 있겠지만 이자소득세 부분에서 국내 펀드의 경우 주식매매 차익은 비과세 혜택이 있기 때문에 15.4% 이자소득세를 내지 않는다. 다만 배당수익이나 채권수익이 있는 경우 과세 된다. 하지만 국내 주식형펀드의 수익은 대부분 주식매매 차익에서 발생하기 때문에 세금이 거의 안 나온다. 해외펀드는 15.4%과세되며 금융소득 구간별 최대 42.8%까지 과세 된다. 부자고객들이 해외펀드를 투자하는 경우는 세금 문제 때문에 투자수익률을 높일 수 있는 전망에 대한 확신이 없는 경우 가급적 국내 펀드를 선호하는데 이는 세금부분이 투자의사결정에 큰 영향을 미친다.

▶ 국내 유망펀드 고르는 법

밸류포커스 펀드는 시장의 대표 가치주에 투자하는 펀드이다. 꾸준하게 양호한 성과를 기록하고 있는데 펀드에 대한 과거 수익률을 다양한 방법을 통해 확인이 가능하다. 본드웹이나 각종 경제신문에서 검색을 해보면 쉽게 확인할 수 있으니 적극 활용해 보자.

중소형주 펀드의 경우 대형주에 비해 중견 알짜 기업에 대해 발품을 팔아 투자하는 컨셉이다 보니 코스피가 박스권에서 움직여도 상대적으로 좋은 수익률을 올리는 경우가 많다.

→ 국내펀드 투자시 유의할 점은 대형주에 투자되는가? 중형주에 투자되는가에 따라 먼저 큰 틀에서 중복되지 않게 투자해야 한다는 점이다. 자신의 펀드가 어디에 투자 되는지 먼저 살펴보고 투자해야 한다. 예를들어 똑같은 대형주에 투자되는 펀드를 2~3개 가입한다면 바람직하지 않다고 볼 수 있다.

▶ 해외 유망펀드 고르는 법

국내주식시장의 전망을 중립으로 보는 경우와 자신의 투자자금 중 국내 쪽에 100% 투자 하는 것은 포트폴리오 분산차원에서도 바람직하지 않기 때문에 국내 6 해외4 이런 식으로 투자 비중을 정하는 것이 좋다. 국내 글로벌 기업들의 성과가 장기적으로 성장률 둔화 등 기대에 못 미친다는 판단이 들 경우 분산차원에서 해외 유망펀드를 제대로 살펴 보아야 한다. 예를 들어 중국 쪽 우량기업에 투자한다고 했을 때 순수 주식매매 차익에 대해 투자하는 펀드가 있는 가 하면, 연 5%전후 배당을 주는 펀드가 있다. KB통중국 펀드가 연5% 전후 배당수익률과 주가수익률을 목표로 투자하는 펀드인데 국내 기업이 1%대 배당을 하는 것을 생각하면 장기적으로 중국의 우량배당기업에 대해 투자를 검토 하는 것도 필요해 보인다. 해외펀드 투자와 해외 직접투자의 차이점은 해외개별종목을 직접 매입하는 것은 가능하지만 2~3개의 개별 종목에 대한 리스크 관리 가 쉽지는 않다. 정보력에 있어서도 차이가 있기 때문에 해외개별주식 직접투자에 대해서는 투자비중을10% 이하로 투자한다 등 자신만의 원칙을 정해 놓고 투자해야 한다. 예를 들어 국내6 해외4이 비중 중에 전체 투자 자산 중 해외 직접 투자는 1을 넘지 않는다고 정해 놓으면 손실이 발생했을 경우도 감당이 가능한 범위 내에서 투자금액을 조절 할 수 가 있기 때문에 리스크를 낮출 수 있다.

▶ 펀드의 가입시점

자신의 투자금액을 정해보고 펀드 선정까지 마쳤다면 언제 펀드에 투자해야 하는가? 국내 펀드이 경우 코스피가 내렸을 때 투자하는 것이 상식이다. 펀드에 편입된 개별 종목의 주가가 낮을 때 가입하면 기준가가 낮을 때 들어 가기 때문에 유리하다. 하지만 매번 가장 낮은 가격에 들어가기는 불가능 한다. 그렇다면 어떻게 해야 할까? 먼저 주가의 추이를 살피면서 상대적으로 낮을 때에 대한 감을 익혀야 하는데 예를 들어 네이버 금융을 검색해서 주가추이를 살펴보는 것도 한 가지 방법이다.

예를 들어 중국 쪽 투자 해외펀드라면 홍콩H주식과 상해A주식 등을 살펴보고 가입해야 하는데 역시 네이버금융이나 본드웹 또는 지수를 제공해 주는 사이트를 접속해서 자신만의 감을 잡고 투자해야 한다.

한국경제 신문이나 일간지를 꾸준하게 구독하면서 필요하다면 스마트폰을 활용해서 주가변동 추이라도 잘 살펴보면서 펀드 가입시점을 잡아야 한다. 문제는 이렇게 하는 것이 말처럼 쉬운 일이 아니라는 점이다.

▶ 나만의 펀드투자방법도 부자의 선택을 참고 해 보자.

부자들은 펀드 투자를 어떻게 할까?

이미 살펴본 방법을 그대로 따라 하는 것이 부자의 선택을 통해 살펴본 부자의 펀드 투자법이다.

아주 사소해 보이지만

다시 한번 정리해 보면

1) 가입하려는 펀드는 어느 지역에 투자 되는가? 

2) 어떤 기업의 주식에 투자되는가? 

3) 지금 가입시점은 평균적으로 높은 시점인가? 

4) 상대적으로 낮은 시점인가?

를 살펴보고 확신이 서지 않을 때는 투자 자금을 2~3회로 나누어 주가가 평균대비 떨어졌을 때 투자한다면 상대적으로 좋은 수익률을 올릴 확률이 높아진다고 할 수 있다. 자신만의 수첩을 활용해서 (부자들은 자신만의 My Life Book을 사용 - 종잣돈 마련, 사업계획서 작성, 금융상품 만기체크 등 활용) 펀드 가입시점의 주가를 적어 놓고 1개월 단위, 3개월 단위로 투자한 펀드의 수익률을 적극 관리해 나가는 것도 사후관리 면에서 매우 중요하다. 결론은 발품을 팔고 경제지식을 UP시키고 적극적을 투자자산을 관리하는 습관을 꾸준하게 실행하다 보면 투자에서 실패할 확률이 점점 줄어 들면서 좋은 성과를 낼 확률이 높아진다는 점을 잊지 말자. 이를 반증하는 재미있는 사례를 들어 보면 100억대 고객보다 천 억대 고객의 투자성과가 더 좋다는 사실이다.